Bima Manthan 11 & 12 November 24

प्रेस िवज्ञ�� Press Release आठवाँ बीमा मंथन, बीमा उद्योग के साथ आईआरडीएआई की ितमाही बैठक 11 और 12 नवंबर 2024 को हैदराबाद में आयोिजत की गई। यह सं�रण अपने ढंग का है जहाँ िविनयमनकतार् ने वैि�क मानको ंके साथ सुयोिजत रहते हुए भिव� के िलए तैयार होने के िलए उद्योग में गित बढ़ाने हेतु बीमा उद्योग के सव�� अिधका�रयो ं के साथ प्रमुख िवषयो ं पर िव�ृत िवचार-िवमशर् िकया। यह मंथन इस त� के कारण मह� रखता है �ोिंक िविनयमनकतार् ने उद्योग के िविभ� मु� प्रबंधकीय कािमर्को ं के साथ भेंट की िजससे मह�पूणर् िवषयो ं पर संके ��त पार��रक िवचार- िवमशर् िकया जा सके । उद्योग का प्रितिनिध� मु� कायर्कारी अिधका�रयो ं द्वारा उनके िव�, प्रौद्योिगकी, अनुपालन, जो�खम और बीमांिकक काय� के प्रमुखो ंके साथ िकया गया। उद्योग की तैयारी, कायार्�यन की रणनीित, रोलआउट योजना, भारतीय जो�खम-आधा�रत पूँजी (आरबीसी) �व�ा, जो�खम-आधा�रत पयर्वेक्षी ढाँचा (आरबीएसएफ) और अंतरार्��ीय िव�ीय �रपोिट�ग मानक (आईएफआरएस) अथार्त् इंड एएस के अंगीकरण के मु� क्षेत्रो ंमें प्रौद्योिगकी के अंगीकरण पर गहन िवचार- िवमशर् िकया गया। िविनयमनकतार् की िट�िणयो ंपर िव�ृत पार��रक चचार्एँ की गईं तथा बीमाकतार्ओ ंके अनुभव की साझेदारी आरबीसी को कायार्��त करने के िलए संचािलत मात्रा�क प्रभाव अ�यन (�ूआईएस) के िन�ष�, इंड एएस के कायार्�यन और आरबीएस ढाँचे के अंतगर्त िकये गये प्रायोिगक अ�यन के संबंध में बीमाकतार्ओ ंद्वारा िकये गये अंतराल के िनधार्रण पर के ��त थी। आरबीसी �ूआईएस I संबंधी िट�िणयो ं की गहराई से समीक्षा की गई, इस बात पर िवशेष फोकस के साथ िक जब अगला चरण प्रकट होता है तो बीमाकतार् �ा प्र�ाशा कर सकते हैं। िव�ीय �रपोिट�ग पर एएस के गहरे प्रभाव को �ीकार करते हुए चचार्एँ मह�पूणर् क्षेत्रो ंमें अंतराल के िनधार्रणो ंपर के ��त रही।ं आरबीएसएफ प्रायोिगक अ�यन से मु� अंतदृर्ि�यो ं पर चचार् की गई, उद्योग की तैयारी पर और सफल कायार्�यन के िलए अपेिक्षत कदमो ंपर प्रकाश डाला गया। ये पहलें के वल िविनयामक उपाय नही ंहैं, परंतु इनकी बुिनयाद पर बीमा उद्योग की भावी आघात-सहनीयता और वैि�क प्रित�धार्�कता का िनमार्ण िकया जाएगा। चूँिक सभी बीमाकतार् इन िचर�ायी प�रवतर्नो ंके िलए सामूिहक तौर पर तैयारी करेंगे, अतः सुदृढ़ अनुपालन, संविधर्त जो�खम प्रबंध, और अप्रितम पारदिशर्ता... इसके पूवर् कभी इनकी अ�ाव�कता नही ंरही – संपूणर् प�रवतर्न को अपनाने और एक अिधकािधक जिटल और गितशील वैि�क प�रदृ� में अपने भिव� को सुरिक्षत रखने के िलए यह उद्योग की िनणार्यक पल है।इस मंथन में बीमा सुगम भारत प�रसंघ (बीएसआईएफ) की ��ित पर एक मह�पूणर् अपडेट भी रहा, िजसने उद्योग को उ�ािहत िकया। जो कभी एक ��दश� संक�ना थी, वह अब एक मूतर् वा�िवकता बन गई है। बीमा सुगम, जो एक िडिजटल सरकारी बुिनयादी संरचना �ािपत करने का भारतीय बीमा क्षेत्र में एक ग्राहक- के ��त नवो�ेषण है, ने नाग�रको ं को बीमा क्षेत्र में आसानी से प्रवेश करने, लेनदेन करने और सवार्िधक मह�पूणर् ढंग से उनके अपने समग्र बीमा अनुभव का संवधर्न करने का साम�र् प्रदान करते हुए बीमा के प�रदृ� का कायापलट करने के िलए �यं को सधा हुआ रखा है। इसके सफल कायार्�यन को सुिनि�त करने के िलए समूचे उद्योग से एक सामूिहक प्रितबद्धता इसे एक नई आकृ ित प्रदान करने के िलए प्र�ुत है िक कै से बीमाकतार् बीमा �वसाय में पहुँच और पारदिशर्ता का एक नया मानक �ािपत करते हुए उपभो�ाओ ंके साथ पर�र िवचार-िवमशर् (इंटरऐ�न) करते हैं। ऐसे दौर में जहाँ िडिजटल रूपांतरण उद्योगो ं को एक नया आकार दे रहा है, वही ं साइबर सुरक्षा साइबर आशंकाओ ंमें डरावनी वृ�द्ध के साथ एक सव�� िचंता के रूप में उभरी है। इन चचार्ओ ं के दौरान बीमाकतार्ओ ं ने आईटी प्रणािलयो ं में असुरिक्षतताओ,ं अ� पक्ष िवक्रे ताओ,ं �ाउड समाधानो ं की सुरक्षा, तथा कृ ित्रम बु�द्ध (एआई) द्वारा िनयंित्रत साइबर आक्रमणो ंके छा रहे खतरो ंसिहत, उद्योग िजन जो�खमो ंका सामना कर रहा है उनके संबंध में िवचारो ं का आदान- प्रदान िकया है। सूचना प्रणािलयो ं (आईएस) सुरक्षा को मजबूत करने की अ�ाव�कता पर संवाद हुआ है, जो िवकिसत हो रहे जो�खमो ंके िवरुद्ध रक्षोपाय करने के िलए एक मह�पूणर् िवषय के रूप में उभरा है। उ� िवचार-िवमश� के दौरान प्रितिबंिबत अ� क्षेत्रो ंमें उद्योग का कायर्िन�ादन, बीमा �ापन में वृ�द्ध करने के िलए संके �ण के संभव क्षेत्र, पूँजी में वृ�द्ध के िलए मह�पूणर् अवसर, जैसे संशोिधत िविनयामक प�रवेश में बीमाकतार्ओ ं की सूचीबद्धता शािमल हैं। दो िदन के उ� बीमा मंथन ने `2047 तक सबके िलए बीमा’ की प�रदृि� को साकार करने की िदशा में बीमा उद्योग की सामूिहक प्रितबद्धता और संक� का प्रदशर्न िकया। The eighth Bima Manthan, the quarterly meeting of IRDAI with the insurance industry was held on 11th and 12th November 2024, in Hyderabad. This edition is one of its kind where the Regulator had detailed deliberations with the top brass of the insurance industry on key issues to gear up industry to be future ready while also aligning with global standards. This Manthan garners importance because of the factthat the Regulator met various Key Managerial Personnel of the Industry together, to have focused interaction on topics of importance. Industry was represented by the Chief Executive Officers along with their Chiefs of Finance, Technology, Compliance, Risk and Actuarial functions. Discussions delved deep into the industry's readiness, implementation strategy, rollout plan, technology adoption in the key areas of Indian Risk-Based Capital (RBC) regime, Risk- Based Supervisory Framework (RBSF) and the adoption of International Financial Reporting Standards (IFRS) i.e. Ind AS. There were detailed interactions on observations of the regulator and the experience sharing of the insurers on the findings of quantitative impact study (QIS) conducted to implement RBC, Gap assessment done by insurers as regards implementation of Ind AS and pilot studies carried out under RBS framework. The observations from the RBC QIS I were thoroughly reviewed, with a particular focus on what insurers can expect as the next phase unfolds. Recognizing the profound impact of Ind AS on financial reporting, discussions centred around gap assessments in critical areas. Key insights from the RBSF pilot study were discussed, shedding light on the industry's readiness and the steps required for successful implementation. These initiatives are not just regulatory shifts, but the very foundation upon which the future resilience and global competitiveness of the insurance industry will be built. As insurers collectively prepare for these monumental changes, the need for robust compliance, enhanced risk management, and unparalleled transparency has never been more urgent — this is the industry's defining moment to embrace transformation and safeguard its future in an increasingly complex and dynamic global landscape. This Manthan also had an important update on the status of Bima Sugam India Federation (BSIF) which enthused the industry. What was once a visionary concept has now become a tangible reality. A customer-centric innovation in the Indian insurance sector of setting up the BIMA SUGAM, a digital public infrastructure, it is poised to revolutionize the insurance landscape, providing citizens with the ability to easily access, transact, and, most importantly, enhance their overall insurance experience. A collective commitment from the entire industry to ensure its successful implementation is set to reshape how insurers interact with consumers, setting a new standard of accessibility and transparency in the insurance business.In an era where digital transformation is reshaping industries, cybersecurity has emerged as a paramount concern, with an alarming rise in cyber threats. Insurers, during these deliberations, exchanged views on the key risks facing the industry, including vulnerabilities in IT systems, third-party vendors, the security of cloud solutions, and the looming danger of AI-driven cyberattacks. There was dialogue on urgency of strengthening Information Systems (IS) security, which emerged as a critical theme to safeguard against evolving risks. Other areas reflected upon during the interactions included performance of the Industry, possible areas of focus to enhance insurance penetration, important avenues for capital augmentation like listing of insurers in the revised regulatory environment. The two day Bima Manthan showcased collective commitment and resolve of insurance industry towards achieving the vision of Insurance for All by 2047. *****